互联网金融是近年来我国金融领域的新兴业态，对于丰富金融生态，完善金融服务体系等方面具有积极的作用。目前中国的互联网金融中包含多种模...

互联网金融是近年来我国金融领域的新兴业态，对于丰富金融生态，完善金融服务体系等方面具有积极的作用。目前中国的互联网金融中包含多种模式，不同的互联网金融模式服务实体经济的效果也存在差异。要提高这些互联网金融模式服务实体经济的效果，需要解决内外部环境存在的问题，使其真正地发挥出服务实体经济的作用。

　　当前，互联网金融模式主要包括大数据金融、第三方支付、P2P网络借贷平台、网络众筹，以及传统金融业务的互联网化形成的金融服务。其中最具有代表性的互联网金融模式是大数据金融、第三方支付和网贷服务平台。

　　由于不同的互联网金融模式的共同基础存在差异，因此互联网金融模式服务实体经济的效果也存在较大差异。主要表现在以下几个方面：

　　一是内生用户信用体系差异。不同的平台在用户数据、交易数据、支付数据和大数据处理能力方面存在较大差异。基于网络销售电商平台衍生的大数据金融，如阿里金融、京东金融，在四个方面都具有优势；而以社交平台为基础的大数据金融，如腾讯金融，在引入微信支付之前，仅拥有用户数量优势和大数据分析能力，缺少交易数据和支付数据；而百度金融在大数据处理方面具有优势，但在缺乏交易背景的搜索平台，在与交易相关的用户数据、交易数据和支付数据上不具优势。

　　二是在将资金配置于实体经济的过程中，不同的平台存在较大差异。大数据金融中，以网络销售为基础的大数据金融平台，由于其贷款的对象主要为其平台商家，贷款的目的主要是为商家提供以生产为目的的流动资金，这类互联网金融模式与实体经济的关系最近，资金配置于实体经济的可能性最大；以社交平台为基础的大数据金融和以搜索引擎为基础的大数据金融，由于平台均缺乏资金需求方用户资源，因此金融服务需求借助第三方机构或者自主建立金融服务部门，与实体经济的距离相对较远。

　　三是基于平台的核心价值差异。大数据金融模式的核心价值体现在其大数据处理能力方面，这一优势是增加用户黏性和吸纳新用户的主要途径。目前一些大型电商平台已经开始拓展为他们的平台商家提供财务服务、数据服务、营销服务，进一步扩大了平台的用户黏性，有利于平台用户直接利用平台提供的金融服务，并实现了平台对实体经济的服务。

金融服务平台的核心价值体现维度较多，包括金融项目质量、金融数据发布、统计报告、信息质量、网站声誉、潜在安全意识等。它们的核心价值在于其及时准确的金融信息的发布，从而形成客户黏性。但是，在外部信用体系和网络监管体系不健全的情况下，网络非理性的投资者更容易被一些平台提供的高额收益所吸引，由于无法通过较低的实体经济的回报率抵补平台承诺的较高回报率，往往只有少数平台能真正地服务实体经济。

　　但是，尽管不同的互联网金融模式在服务实体经济方面存在差异，但是它们各自又在不同的领域具有自身的特点，若能够加以正确的引导和规范，可以为促进实体经济发展释放更多的能量。因此，有必要从金融平台的内部和外部两个方面加以完善，提升它们服务实体经济的效果。在互联网金融平台内部，应该加强内部用户信用体系建设，促进互联网金融与产业的连接，通过核心价值的塑造来加强用户黏性并树立行业地位。

互联网金融平台的用户数据、支付数据等是平台的重要数据资源，以其自身的用户数据为基础，建立内部用户信用体系。交易数据、支付数据中时间是累积数据的重要维度，一些运行良好且持续时间久的互联网金融平台，能够通过长期的交易过程累积的用户数据建设和完善内部用户评价体系。

好车贷相关负责人表示，不同类型的互联网金融模式，其资金流向实体经济的可能性存在差异，对于资金能够较好地流向实体经济的互联网金融模式，应该逐步完善提升内部信用体系建设，扩大其对实体经济输血的能力。